對於 30 至 50 歲的香港高收入人士來說，年金扣稅不只是買一份退休產品，而是一個可以配合夫婦收入、稅率、現金流及退休年齡的長線規劃工具。 合資格延期年金保單，即 QDAP，可以讓納稅人就合資格年金保費申請薪俸稅或個人入息課稅扣除。不過，很多人對「年金扣稅夫婦」有一個誤解：以為結婚後自然可以扣 HK$120,000。實際上，夫婦能否用盡 HK$120,000，要看二人是否都有足夠應課稅入息，以及扣除額如何分配。 以下為你拆解年金扣稅夫婦上限、年金扣稅5年策略、實際慳稅例子，以及幾款適合高收入人士考慮的 QDAP 方案。 如果你想先了解 QDAP、TVC 及自願醫保三者如何配合，可先參考後再回來計算夫婦年金扣稅安排。 年金扣稅夫婦上限：每人 QDAP / TVC 合計最高 $60,000，夫婦合共最高 $120,000。 年金扣稅夫婦點計？先理解合資格年金保費 合資格延期年金保費，是指繳付予合資格延期年金保單的保費。QDAP 需要經保監局認證，但產品獲認證並不代表每個投保人都一定可以扣稅；納稅人仍要符合稅務條例及稅務局相關要求，即使產品屬合資格延期年金保單，並不代表保單持有人一定可享稅務扣除，仍須符合稅務條例及指引。 簡單來說，QDAP 的操作是：你在工作期間繳付保費，經過一段累積期後，日後開始收取年金收入。對高收入人士而言，QDAP 的吸引力在於一邊建立退休現金流，一邊在供款期間享有稅務扣除。 合資格年金保費的基本扣稅規則 項目 重點 扣稅項目 合資格延期年金保費及 可扣稅自願性供款 (TVC) 每人每年上限 HK$60,000 夫婦合計上限 二人各自有足夠應課稅入息時，合共最高 HK$120,000 是否可買多份 保單數目不設硬性一份限制，但扣除額仍受每人 HK$60,000 上限限制 是否可與 TVC 分開計 不可以，QDAP 與 TVC 共用 HK$60,000 上限 同一筆保費 不可由夫婦二人重複申請扣除 […]

每年報稅季，很多香港打工仔，特別是 30 至 50 歲、高收入或有家庭責任的人士，都會開始研究「扣稅三寶」。不過，扣稅三寶不只是為了「慳稅」而買產品，更重要是配合退休、醫療保障及家庭財務安排。 簡單來說，扣稅三寶通常是指： 合資格延期年金保單（QDAP） 強積金可扣稅自願性供款（TVC） 自願醫保（VHIS） 三者都可用於稅務扣除，但用途、流動性、風險及適合人群完全不同。QDAP 和 TVC 主要用於退休規劃，兩者合計每名納稅人每年最高扣除額為港幣 60,000 元；自願醫保則是醫療保障工具，每名納稅人就每名受保人每年最高可扣除港幣 8,000 元。 扣稅三寶用途、上限、流動性及主要風險一覽。 扣稅三寶上限一覽：QDAP、TVC、自願醫保點計？ 扣稅三寶項目 每年扣稅上限 主要用途 流動性 主要風險 合資格延期年金保單（QDAP） 與 TVC 合計港幣 60,000 元 退休年金收入、長線現金流 較低，提早退保可能有損失 早期退保、非保證回報、匯率、保險公司信貸風險 強積金可扣稅自願性供款（TVC） 與 QDAP 合計港幣 60,000 元 退休投資累積 較低，一般需符合強積金提取條件 市場波動、基金表現、退休前資金鎖定 自願醫保（VHIS） 每名受保人港幣 8,000 元 醫療保障 不屬儲蓄工具 保費上升、保障限制、等候期、已有病症條款 如果你同一年同時做 TVC 及 QDAP，扣稅上限仍然是兩者合共港幣 60,000 元，不是各自 […]

不少香港人在考慮年金產品時，最關心的問題並不是回報有多高，而是：年金可否取回？如果中途需要用錢，年金可否取回本金？ 答案是：年金通常可以透過不同方式取回部分價值，例如按月收取年金、退保、部分退保、提取已積存年金，或由受益人收取身故賠償。不過，這並不等於任何時間都可以完整取回本金，尤其在保單早期退保，退保價值可能明顯低於已繳保費。因此，年金不應被視為短期儲蓄戶口，而是較適合用作中長期退休現金流規劃的工具。 年金可取回嗎？先了解幾種常見取回方式 1. 按月收取年金 最基本的取回方式，是在指定時間開始按月收取年金。政X年金屬即期年金，投保後開始提供終身每月年金；私營延期年金則通常設有累積期，到指定年齡或保單年度後才開始派發。 例如中X人壽延期年金計劃（固定年期）屬合資格延期年金計劃，保單權益人繳付5年保費後，可按所選15年、20年、25年或30年保單年期，在指定保單週年日後開始收取10年每月保證年金入息。 2. 退保取回現金價值 如果保單持有人不想繼續持有年金，可以申請退保。不過，退保金額一般按保單當時的退保價值計算，並不等同已繳保費。 以香X年金計劃為例，計劃設有身故賠償保障，保證投保人至少可得到相當於已繳保費105%的年金收入；如在累計已收取保證年金收入達到已繳保費105%之前退保或部分退保，退保金額會有折讓，最終取回金額加上已收年金，有機會少於已繳保費。 3. 提取已積存年金或利息 部分私營年金容許保單持有人選擇以現金收取每月年金，或將年金留在保單內積存生息。日後如有需要，可提取已積存的年金及利息。 例如中X人壽延期年金計劃容許保單持有人選擇以現金支取每月保證年金入息，或將其積存於保單內生息；亦可在保單生效後更改支付方式，或提取已積存的每月保證年金入息及相關積存利息。 4. 身故賠償 年金通常設有身故賠償安排。香X年金計劃保證投保人至少可取得相當於已繳保費105%的年金收入；如投保人身故時已收年金未達相關水平，受益人可繼續收取每月保證年金，直至達到已繳保費105%，亦可選擇一筆過身故賠償。 私營延期年金亦普遍設有身故保障，但計算方法視乎產品條款，例如立X「存」為未X延期年金計劃在累積期內的身故賠償，為年金領取人身故日已繳總保費105%或保證現金價值兩者中較高者，並扣除任何欠款；如在年金期內身故，則會按已派發保證年金、保證現金價值、積存年金及利息等因素計算。 年金可否取回本金？關鍵在於退保時間及產品條款！ 「年金可否取回本金」不能單看產品名稱判斷，必須看保單條款、退保價值、身故賠償、已收年金總額，以及是否包含非保證回報。 一般而言，愈早退保，愈有機會取回少於本金。原因是年金屬長期保險產品，保費並非全部即時累積為現金價值，部分會用作保險成本、營運成本及長期投資安排。 可以看看以下幾個例子： 產品 首年退保或流動性重點 中X人壽延期年金計劃（固定年期） 如保單初期終止或退保，取回金額可能遠低於已繳保費；產品亦列明過往、現時、預計或潛在收益不一定保證。 立X「存」為未X延期年金計劃 首個保單年度終結時，退保價值相對已繳保費比率會按貨幣、保費繳費年期及繳費模式而不同；資料示例顯示，部分情況約為28.41%至35.00%，實際仍須按個別計劃條款計算。 宏X歲X樂X延期年金 45歲非吸煙男性例子中，首個保單年度終結時退保價值相對已繳基本計劃保費總額的比率，部分情況約30.2%至41.0%；有關比率並不保證及不代表將來表現。 F衛盈・歲X延期年金計劃 退保價值由保證現金價值、特別紅利、累積每月年金及利息等組成，並扣除欠款及欠付保費徵費；首年退保價值會因方案及繳費方式而有明顯差異。 結論是，年金可以有取回機制，但不適合用作短期周轉資金。若預計未來數年內需要資金買樓、創業、供子女教育或應付家庭開支，應先保留足夠流動現金，再考慮投保年金。 投保年金前必須留意的風險 1. 早期退保風險 年金是長期產品，提早退保可能導致本金損失。若資金未來數年內有其他用途，應避免投入過多於年金產品。 2. 非保證回報風險 不少私營年金包含非保證年金、紅利或終期紅利。這些金額可能高於或低於示例，甚至可能為零。投保時應分清「保證」與「非保證」部分。 3. 流動性風險 年金會限制資金流動性。即使部分產品容許退保或提取積存年金，金額及時間仍受條款限制。 4. 匯率風險 美元或人民幣保單涉及匯率波動。若日常開支以港元為主，將來收取美元或人民幣年金時，實際購買力會受匯率影響。 5. 稅務資格風險 QDAP產品獲認證，不代表每名投保人一定可享稅務扣除。實際稅務優惠取決於個人稅務狀況、是否須繳納薪俸稅或個人入息課稅，以及是否已使用強積金可扣稅自願性供款額度。如果投保年金的主要目標是扣稅，可先比較不同 QDAP 產品的保證回報、退保價值及供款彈性。 年金產品比較表 產品 類型 […]

年金扣稅是甚麼？QDAP 點樣慳稅？ 在香港講「年金扣稅」，通常是指 QDAP 合資格延期年金保單。QDAP 是由保險業監管局認可的延期年金產品，保單持有人在符合條件下，可以就已繳合資格保費申請薪俸稅或個人入息課稅扣除。 現時稅務安排下，合資格延期年金保費及強積金可扣稅自願性供款 TVC 合計，每名納稅人每個課稅年度最高扣除額為 HK$60,000。 如果用最高邊際稅率 17% 粗略計算： 即每年最多可慳約 HK$10,200 稅款。 不過，扣稅不等於賺錢。如果中途退保價值低，可能出現「慳咗稅，但輸咗本金」的情況。所以比較年金時，不應只問「邊間扣稅最多」，而要同時比較保證回報、年金收入期、退保價值、貨幣風險及是否適合長期持有。 即期年金 vs 延期年金：不同年金類型有咩分別？ 年金類型可以簡單分為 即期年金 及 延期年金。 簡單講： 即期年金 延期年金 / QDAP 收入開始時間 通常較快，一筆過投保後短時間內開始 延後至指定年齡或保單年度 常見供款方式 一筆過 5年、10年或其他供款期 適合人士 已退休、有一筆資金 在職人士、想扣稅及部署退休 是否主打扣稅 通常不是 QDAP 可申請扣稅 主要用途 將現有資產變成每月收入 退休儲備 + 稅務扣減 + 未來年金 政府年金 vs 私營年金邊種好？ 除了按供款方式分類，香港常見年金，也可根據營辦公司大致分為 政府年金 及 […]

年金買唔買得過？本文將講解退休年金是什麼、年金種類、買年金優點缺點。同時，亦介紹大家最關心議題：年金扣稅。想知道選擇退稅年金計劃時需考慮什麼？退休年金扣稅上限多少？年金免稅額多少？以上問題，將可於本文找到答案。最後，本文亦推介一款人氣年金理財工具，令大家購買年金時，可作參考。 退休年金是什麼？ 年金是一種長期保險產品，能將投保人早年存入的資金，轉化為退休後的穩定收入來源／現金流，自製長糧。個別年金亦提供扣稅優惠。 年金與人壽保險有何不同？ 它屬退休三寶之一 或許有人提出：「年金豈不是與人壽保險很相似？」 答案當然不是。人壽保險推出目的，是令受保人離世後，在世親人仍有金錢應對各種財務狀況。例如張先生作為投保人，買了人壽保險，受益人是太太。倘若張先生離世，太太將可獲一筆資金，應對生活開支。 年金推出目的，是為應付長壽人士生活需要。打工仔退休前，存入資金，令資金滾大。到退休後，便可每月獲取穩定生活費，這令年金又被稱為「退休年金」，屬香港人經常提及的「退休三寶」之一，即策劃退休方案過程中，不少香港人考慮購買的保險產品。 年金小知識1：年金「派發率」解說  說到這裡，先介紹一些年金小知識：年金「派發率」與年金「內部回報率」。 什麼是年金派發率？據香港年金有限公司網站指，年金派發率即是年金率，計算方法是：保證每月年金金額 x 12 ÷ 保費 x 100%。 假設陳女士以1,000,000港元投保，保證每月年金金額為4,700港元。其年金派發率為5.6% ，計算方法如下： 年金小知識2：年金「內部回報率」解說  什麼是年金「內部回報率」？據消委會選擇月刊指，年金內部回報率是計算投資回報的方法之一。年金內部回報率的計算會考慮項目的現金流，包括所有投入資金（例如年金保費）及提取的資金（例如年金收入），以及相關時間（例如保費繳付年期、年金期等），但計算並未考慮外在因素，例如通脹率等，因此稱為「內部」回報率。 簡單來說，投資項目的內部回報愈高，代表該項目的回報愈好，愈值得投資。大家考慮年金收入時，必須留意。 不過，年金宣傳資料或保單文件中顯示的內部回報率，乃基於一定條件及假設下計算，亦即是說，因應每間公司的條件及假設不同，內部回報計法亦不同。 年金「派發率」與年金「內部回報率」有何不同？  年金派發率與年金內部回報率有何不同？ 最簡單是，年金內部回報率會考慮保費繳付年期及年金期等因素，年金派發率則不考慮。加上年金內部回報率的計算亦建基於不同公司自設的「遊戲規則」。所以，年金內部回報的計算複雜性，一定較年金派發率為高。 長者年金種類介紹 年金（有些人又稱年長人士年金或退休年金）可按兩種方式分類： 「按年金期分類」的年金介紹：定期年金與終身年金  「按年金開始提取時間分類」的年金介紹：即期年金、延期年金及合資格延期年金  從上述的年金種類介紹，相信大家已經了解到，年金是有官營與私營之分。當中，香港年金有限公司推出的計劃便屬公營。官營與私營年金優點與缺點是什麼？下述「表1」，詳細介紹。 表1：政府年金及私營年金比較  項目 政府年金（即香港年金計劃）特色、好處與壞處 私營年金特色、好處與壞處 年金抗通脹能力 政府年金（即香港年金計劃）每月派發的金額均固定，令投保人退休生活或追不上通脹。這是政府年金缺點。 ✘ 私營年金一般提供非保證回報，倘若保險公司投資表現良好，投保人可隨時可從非保證回報中，獲得更多收入。 另外，部份私營年金的年金入息會按年調整，扺抗通脹。這是私營年金優點。 ✔ 年金扣稅回報或金額 政府年金（即香港年金計劃）保險費用不能用作扣稅。這是政府年金缺點。 ✘ 合資格延期年金（QDAP）是扣稅產品之一，稅務扣除額為每年最多10,200港元。這是私營年金優點。 ✔ 年金支付保費方式 政府年金（即香港年金計劃）屬即期年金，需要一次過繳付保險費用，例如50,000至5,000,000港元。這是政府年金有欠吸引的地方。 ✘ 私營延期年金不用一次過繳付，可分5年或10年繳付。這是私營年金優勢。✔ 年金派發時間 政府年金（即香港年金計劃）必定是終身派發，投保人愈長壽，愈著數。這是政府年金優點。 ✔ 私營年金並非全數終身派發，有部份產品只派發至指定年期。這是私營年金缺點。 ✘ […]

挑選年金時，大家可以從以下方向考慮: 積蓄足夠與否 首先，應該計算一下自己的積蓄是否足夠應付退休後的生活開支，因為當壽命愈長，所需的資金便愈多，特別是人愈年長，醫療支出一般愈大。如果積蓄不足以承擔退休後所需，或應考慮購買年金。 年金的回報 購買年金目的，是為了保障退休後的生活質素能夠維持於自己理想的水平。因此，年金理應以提供穩定年金收入為目標，故於年金而言，回報的重要性或相對其他理財產品為低，而需承受的風險亦相對比其他理財產品為低。由於年金不是投資產品，所以大家或不應純粹以回報角度考慮投保與否，年金亦不適宜與股票、債券等投資工具作直接比較。年金的主要特點是提供穩定的年金收入，有助制定每月預算。相較其他理財產品，年金有著較低的財務風險。 比較年金回報時，大家可比較內部回報率 (Internal Rate of Return, IRR)，它只計算有關的現金流，包括所有投入的資金（例如保費）、提取的金額（例如年金收入）及時間因素。一般來說，IRR比通脹率高的話，就意味年金能夠對抗通脹。   其他注意事項 年金有其特點及限制，即使你認為年金是適合自己的產品，在購買前亦應留意以下幾點： 保險公司的規模 年金產品由保險公司提供，年期可長達數十年，因此挑選一間有悠久歷史的保險公司至關重要。永明金融在市場上得到廣泛認可，公司紥根香港130年，更獲得標普全球評級授予長期主體信用評級和財務實力評級AA – ，能夠提供全面的產品及服務。 回報保證  扣稅年金設有非保證入息，加上保證回報構成「預期入息」，非保證部份派發的金額受多個因素影響，例如保險公司的投資表現、分紅政策、經濟環境等。因此，扣稅年金的保證入息部份反而顯得重要。 年期選擇 應考慮清楚自己的預期壽命，以挑選合適年期的年金。因為一旦投保，年金收入的派發年期便不能更改。另外，假如預期未來的收入不穩，就可能需要選擇一些供款期較短的產品。相反，假如若想將保費攤分，可能需要選擇一些供款期較長的產品。亦可選擇於不同時期購買多於一份年金，以不同供款期或不同年金領取期的產品來配合自己的退休計劃。 退保價值 一般來說，年金是一種長期保險產品，提早退保或終止年金，可取回的金額有機會低於已繳付的保費總額。